就拿中国某人寿保险公司推出的“康宁终身保险”来说，一个20岁的男性一次性趸交97800元保险费（为了便于计算，我选择了趸交），不管任何时候任何原因身故可以得到30万元的保障。对于一个不会理财的人来说，好合算啊！但对于一个会理财的人来说却吃了大亏。因为买这个保险的人不管任何时候任何原因身故，得到的最大回报系数为300000/97800=3.0675,如果按年投资收益率12%来计算的话，即（1+12%）n＝3.0675，这个n≈9.9年,也就是说，他在29.9岁的时候身故就恰好买保险等于不买保险，平均每早死一天可以捡到大约56元的便宜【(300000元赔偿金-97800元保险费)元÷3613天】，但如果晚死一天得到的损失就不只是56元了。通过计算可以发现，如果活到40岁将一定损失64万元【97800元保险费×9.65（20年复利系数）-300000=643770】，如果活到50岁将一定损失263万元【97800×29.96（30年复利系数）－300000＝2630088元】，如果活到60岁将一定损失880万元【97800×93.05（40年复利系数）－300000＝8800290元】，后面的我就不算了，因为越算越吓人。也许你会说，谁能有12%的年回报率呢？那我要告诉你，现在中国民间借贷的平均利率就是这么多，而且那些借钱的人付了这些利息之后同样能得到丰厚的利润。另外，如果你认为得到12%的年回报率没有保障的话，我来告诉你一种有保障的回报率，即年回报率为7.2%。如果按投资年收益率7.2%来计算的话，即（1+7.2%）n＝3.0675，这个n≈16.2年 ,也就是说，他在36岁的时候身故买保险恰好等于不买保险，平均每早死一天可以捡到大约34元的便宜【(300000-97800)元÷5913天】，但如果活到40岁将一定损失93000万元【97800×4.02（20年复利系数）-300000=93156元】，如果活到50岁将一定损失48万元【97800×8.05（30年复利系数）－300000＝487290元】，如果活到60岁将一定损失128万元【97800×16.14（40年复利系数）－300000＝1278492元】。

　　也许有人会说，我不想要12%的年回报率，我只要7.2%就满意了，哪里有这样的安全稳健的投资机会呢？我这里就有，你们绝大多数人身边也都有这样的投资机会。有兴趣的人任何时候可以找我，想试试看吗？

　　我在十五年前开始研究保险，当时看了一个有关威尼斯商人开办保险公司的故事。据说他通过多年的调查了解发现，出海航行的商船每年出险沉船的概率约为5%，于是他开办了一家保险公司，保险费率为商船总价值的10％。他的保险业务很快红火起来。因为船主们虽然知道航海利润很高，但风险也很大，一旦沉船将倾家荡产。而如果买了那种保险，一旦沉了船就找保险公司赔偿，如果没有沉船，他也只少赚10％的利润。

　　5年以后，有一个拥有100艘商船的大老板发现他自己干了一件很愚蠢的事――5年来他每年都给自己所有的商船买了保险。他的愚蠢之处在于他一个人就拥有100艘商船，每年沉船的数量（出险沉船的概率约为5%）都在4－6艘之间，而现在买保险却每年花掉了10艘船的钱，买保险比不买保险还要多支出6-4艘船呢！其实这是因为那个老板的商船已经足够多了，他已经足以自己为自己保险了。

　　而寿险与上面的故事完全类似。现在我们中国的一个“家庭经济共同体”一般不少于7人，即一对夫妇、两对父母加一个小孩。最少的“家庭经济共同体”也不少于3人。而出现英年早逝的可能性——1个人中出这种险的最大可能性为1人，2个人中出这种险的最大可能性也是1人，3个人中出这种险的最大可能性还是1人，100个人中出这种险的最大可能性仍然是1人。

　　现在我来证明一个3人以上的“家庭经济共同体”只要学会投资理财，只要年投资回报率大于或等于5%，就可以象上面提到的那个威尼斯船老板那样不需要买保险了。并且这个“家庭经济共同体”的人数越多越可以自己给自己提供保险。           

　　按3口之家计算，即使存在一个世界上最倒霉的家庭，3个人（假设他们都在20岁那一年买了这种保险）中有2个在保险合同生效的第二天身故，买“康宁终身保险”的这2个人得到的最大利益为（300000元/人的赔偿金－97800元的保险费）×2人＝404400元，但如果按投资年收益率12%来计算的话，只要活着的那一个人能连续投资17.5年，即活到37.5岁【即97800（1+12%）n＝300000＋404400元已故两人的净补偿额,也就是（1+12%）n＝704400/97800=7.2025,这个n≈17.5年】，这个3口之家买保险就恰好等于不买保险。如果那个活下来的人能连续投资40年，也就是说只要能活到60岁，这个家庭即使已得到了404400元的净赔偿额，也将一定损失839万元【97800×93.05（40年复利系数）－300000－404400＝8395890元】，60岁以后的我就不算了。

　　如果按7.2%的年投资收益率来计算的话，这个最不幸的家庭的幸存者只要能连续投资28.5年，也就是说只要能活到48.5岁,买保险也就恰好等于不买保险【即97800（1+7.2%）n＝300000＋404400,也就是（1+7.2%）n＝704400/97800=7.2025,这个n≈28.5年】。如果那个活下来的人能连续投资40年，也就是说只要能活到60岁，这个家庭即使已得到了404400元的净赔偿额，也将一定损失87万元【97800×16.14（40年复利系数）－300000－404400＝874092元】。

　　如果按5%的年投资收益率来计算的话，这个最不幸的家庭的幸存者只要能连续投资40.5年，也就是说只要能活到60.5岁,买保险也就恰好等于不买保险【即97800（1+5%）n＝300000＋404400,也就是（1+5%）n＝704400/97800=7.2025,这个n≈40.5年】。如果那个活下来的人能连续投资50年，也就是说只要能活到70岁，这个家庭即使已得到了404400元的净赔偿额，也将一定损失41万元【97800×11.4674（50年复利系数）－300000－404400＝417110元】。

　　可见，单个人买人寿保险得到好处的可能性极少极小，如果按7.2%的投资回报率计算，只有活不过36岁的人才能捡到一点点便宜，而绝大多数能活到60岁以上的人将至少损失128万元。而对于一个3人或3人以上的家庭而言，哪怕只要每年能得到5%的投资回报率，哪怕是这个3口之家有2个在保险合同生效的第二天身故，只要有一个人能连续投资到60.5岁，这个家庭的每个人就不必要买这种保险。而现实中几乎每个家庭都在3人以上，每个家庭都至少有一个人能活到60.5岁以上，每个家庭都有机会连续获得5%以上的投资回报率（如果你没有，我身边比比皆是，你来找我就是了）这样的保险你还买吗？